Gaming & Leisure Properties (GLPI) Fair Value & Analyse
Immobilien · US · Marktkap. 12,6 Mrd. $ · ISIN US36467J1088
Was ist Gaming & Leisure Properties wirklich wert?
Solides Unternehmen, aber der Kurs liegt 16 % über unserem Fair Value von 36,60 $.
Stärken
Risiken
Zum Einordnen
Fair Value Stand: 19.08.2026
Aus 16 Bewertungsmodellen · vor 16 Tagen aktualisiert
Aktienkurs −4,6 % im letzten Monat.
Das steckt hinter jeder Aktie
69 einzelne Kriterien je Aktie, jedes einzeln nachvollziehbar Methodik ansehen →
Worauf es jetzt ankommt
- Die Modellspanne ist ungewöhnlich weit (19,21 $ bis 53,32 $). Das Ergebnis hängt stark an den Annahmen, den Punktwert entsprechend vorsichtig lesen.
- Solide, aber nicht herausragende Qualität (50/100) und über dem Fair Value, weder ein klares Schnäppchen noch ein Standout-Compounder.
- Als Immobilienwert wiegen hier Substanz- und Dividenden-basierte Methoden schwerer als ein klassischer DCF.
Kurs vs. Fair Value (5 Jahre)
Weiße Linie = Kurs, grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr, gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 19.08.2026.
Wie lese ich den Chart?
60‑Monats‑Spanne 32,19 $ – 48,18 $ · Fair‑Value‑Band 19,21 $ – 53,32 $ · der Kurs von 42,36 $ notiert über dem Fair Value von 36,60 $. Grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr (zeitpunktgenau, ohne Rückschau). Gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 19.08.2026.
Analyse
Gaming & Leisure Properties (GLPI) notiert aktuell bei 42,36 $, während unser modellbasierter Fair Value bei 36,60 $ liegt, das entspricht einer Einschätzung von 15,7 % überbewertet. Der Qualitäts-Score liegt bei 50/100 (solide Qualität), Sektor Immobilien. Bull-Case: Am höchsten liegt die Modellgruppe Dividendendiskontierung mit im Mittel 49,56 $ je Aktie; damit liegen 6 der 16 gerechneten Modelle über dem Kurs von 42,36 $. Bear-Case: Am tiefsten liegt die Gruppe Substanzwert mit 10,94 $, und 10 der 16 Modelle bleiben unter dem Kurs. Die Evidenz dieser Rechnung ist hoch.
In den vergangenen zwölf Monaten erzielte Gaming & Leisure Properties einen Umsatz von 1,6 Mrd. $ bei einer Nettomarge von 55,1 %. Der Umsatz wuchs gegenüber dem Vorjahr um 6,3 %. Die Eigenkapitalrendite (ROE) liegt bei 19,1 %. Die Nettoverschuldung beträgt 7,6 Mrd. $. Fundamentaldaten Stand 19.08.2026
Unsere Szenario-Spanne reicht von 19,21 $ (Bear Case) bis 53,32 $ (Bull Case); der aktuelle Kurs von 42,36 $ liegt innerhalb dieser Spanne. Bear und Bull sind dieselben Modelle mit vorsichtigen beziehungsweise optimistischen Annahmen (Margen, Wachstum, Bewertungsmultiplikatoren), also der plausible Bewertungsrahmen, kein Kursziel. Die Aktie notiert rund 12 % unter ihrem 52-Wochen-Hoch und 6 % über dem 52-Wochen-Tief, aktuell unter der 200-Tage-Linie. Zum Vergleich: Der Median von 10 Vergleichswerten aus dem Sektor Immobilien notiert in unserer Abdeckung bei −53 % Fair-Value-Potenzial, GLPI ist mit −14 % damit günstiger bewertet als der Median.
Fair-Value-Modelle
Diese Schätzung ruht auf den Zahlen des Geschäftsjahres 2025, seither sind rund 8 Monate vergangen. In dieser Zeit hat das Unternehmen etwa 0,0340 $ je Aktie einbehalten, das entspricht 0,1 % des Fair Value. Der Fair Value rechnet das bewusst nicht mit: die Modelle bewerten die berichteten Zahlen, nicht eine Hochrechnung.
Jedes Modell schätzt den fairen Wert auf eigenem Weg; der Fair Value oben ist die evidenzgewichtete Mischung, familienausgewogen zusammengeführt. Evidenz (0–100) misst, wie vollständig die Eingangsdaten des Modells vorliegen: verlässlich gefütterte Modelle zählen in der Mischung stärker. Dass die Werte streuen, ist gewollt, jedes Modell betont einen anderen Werttreiber; Dividendenmodelle etwa liefern bei niedriger Ausschüttung strukturell niedrige Werte. Alle Eingaben sind real gemeldete Daten, nichts geschätzt.
Alle 16 Modelle nach Familie
Größte Divergenz: Dividendendiskontierung (49,56 $) gegenüber Substanzwert (10,94 $). Höchste Evidenz: FCF-DCF (73).
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Kennzahlen & Finanzlage
Weitere Kennzahlen
Kennzahlen aus gemeldeten Fundamentaldaten · Stand 19.08.2026. TTM = letzte zwölf Monate.
Qualitäts-Score im Detail
Davon Geschäftsqualität 48 · Marktfaktoren (Momentum, Volatilität) 48
Nicht-Bewertungs-Faktoren (Profitabilität, Wachstum, Cashflow, Finanzstärke, Momentum …), je akademisch fundiert. Die Bewertung selbst steckt im Fair Value und ist hier bewusst ausgeschlossen, sonst Doppelzählung.
Alle Werte sind Scores von 0 bis 100 (100 = Bestwert gegen feste, forschungsbasierte Bänder), keine Prozentzahlen. Die drei Marktfaktoren (Momentum, 52-Wochen-Nähe, niedrige Volatilität) werden angezeigt, fließen aber mit Gewicht null NICHT in die Kopfzahl ein: Marktmeinung ist keine Unternehmenseigenschaft.
Über das Unternehmen
Gaming and Leisure Properties, Inc. beschäftigt sich mit dem Erwerb, der Finanzierung und dem Besitz von Immobilien, die im Rahmen von Triple-Net-Leasingvereinbarungen an Glücksspielbetreiber vermietet werden sollen.
Vollständige Unternehmensbeschreibung
Gaming and Leisure Properties, Inc. beschäftigt sich mit dem Erwerb, der Finanzierung und dem Besitz von Immobilien, die im Rahmen von Triple-Net-Leasingvereinbarungen an Glücksspielbetreiber vermietet werden sollen. Danach ist der Mieter für die gesamte Instandhaltung der Anlage, die im Zusammenhang mit den vermieteten Immobilien und den auf den vermieteten Immobilien durchgeführten Geschäfte erforderlichen Versicherungen, die auf oder in Bezug auf die vermieteten Immobilien erhobenen Steuern sowie alle Versorgungsleistungen und sonstigen Dienstleistungen verantwortlich, die für die vermieteten Immobilien und die auf den vermieteten Immobilien durchgeführten Geschäfte notwendig oder angemessen sind. Gaming and Leisure Properties, Inc. wurde am 13. Februar 2013 gegründet, 2013 in Pennsylvania eingetragen und hat seinen Sitz in Wyomissing, USA.
Unternehmensbeschreibung, wie vom Unternehmen bzw. Datenanbieter gemeldet.
Umsatz- & Gewinnentwicklung
FY2021 – FY2025 · gemeldete Geschäftsjahre
Der ausgewiesene Umsatz von Gaming & Leisure Properties entwickelte sich von 1,2 Mrd. $ (FY2021) auf 1,6 Mrd. $ (FY2025), rund +7,0 %/Jahr. Das ausgewiesene Nettoergebnis lag FY2025 bei 825 Mio. $ (+11,5 %/Jahr seit FY2021).
davon Umsatz gesamt +9,4 % · Rückkäufe/Verwässerung −7,2 %
Wachstum pro Jahr je Faktor. Es sind Faktoren, keine Summanden: multipliziert ergeben sie das EPS-Wachstum, addiert nicht ganz. Start- und Endpunkt sind 3-Jahres-Mittel (Details per Mauszeiger).
GLPI ist 16 % überbewertet. Mit Equinix, Inc vergleichen →
Frühere Nachrichten
Externe englischsprachige Schlagzeilen Dritter (Yahoo Finance, Reuters u. a.), keine redaktionelle Auswahl.
- Implied Volatility Surging for Gaming and Leisure Properties Stock Options
- GLPI or OHI: Which Is the Better Value Stock Right Now?
- Gaming and Leisure Properties Inc (GLPI) (Q2 2026) Earnings Call Highlights: AFFO Surges 10% as ...
- Gaming and Leisure Properties (GLPI) Surpasses Q2 FFO and Revenue Estimates
Vergleichsgruppe
REIT - Specialty · 31 Aktien
Wie diese Aktie im Vergleich zu ihrer Branche dasteht: der grüne Marker ist diese Aktie, das Band ist die typische 25- bis 75-Prozent-Spanne der Vergleichswerte, und der Strich ist der Median.
Bewertungsmultiples vs REIT - Specialty-Median · niedriger = günstiger
Stärkenprofil im Fünfeck (Snowflake)
Fünf schnelle Dimensionen, jeweils 0 bis 100: WERT (Fair-Value-Potenzial), ZUKUNFT (Umsatzwachstum), VERGANGENHEIT (Eigenkapitalrendite), GESUNDHEIT (wenig Schulden), DIVIDENDE (Rendite). Grün = diese Aktie, grau = typischer Sektor-Vergleichswert.
Insider-Aktivität: 46/100
Werte & ESG
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Ähnliche Aktien
10 weitere REIT - Specialty-Aktien, jeweils Kurs gegenüber unserem Fair-Value-Schätzwert (Stand 19.08.2026).
| Aktie | Kurs | Fair Value | vs. Fair Value |
|---|---|---|---|
| Equinix, Inc EQIX | 1.044 $ | 199,31 $ | −81 % |
| American Tower Corporation AMT | 176,23 $ | 130,57 $ | −26 % |
| Digital Realty Trust, Inc DLR | 185,47 $ | 60,12 $ | −68 % |
| Iron Mountain Incorporated IRM | 117,40 $ | 40,40 $ | −66 % |
| Crown Castle Inc CCI | 74,03 $ | 37,67 $ | −49 % |
| SBA Communications Corporation SBAC | 190,95 $ | 143,83 $ | −25 % |
| Weyerhaeuser Company WY | 23,38 $ | 8,42 $ | −64 % |
| Lamar Advertising Company LAMR | 151,72 $ | 114,66 $ | −24 % |
| Rayonier Inc RYN | 21,25 $ | 9,96 $ | −53 % |
| OUTFRONT Media Inc OUT | 30,03 $ | 13,07 $ | −56 % |
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Häufige Fragen
Ist Gaming & Leisure Properties (GLPI) über- oder unterbewertet?
Was ist der Fair Value von GLPI?
Wie hoch ist der Qualitäts-Score von GLPI?
Wie hoch ist der Umsatz von Gaming & Leisure Properties (GLPI)?
Wie hoch ist die Nettomarge von GLPI?
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