Medibank Private Ltd (MPL) Fair Value & Analyse
Finanzwesen · AU · Marktkap. 13,9 Mrd. A$ (≈ 8,6 Mrd. €) · ISIN AU000000MPL3
Was ist Medibank Private Ltd wirklich wert?
Solides Unternehmen, aber der Kurs liegt 182 % über unserem Fair Value von 1,65 A$.
Stärken
Risiken
Zum Einordnen
Fair Value Stand: 05.09.2026
Aus 4 Bewertungsmodellen · heute aktualisiert
Aktienkurs −10,0 % im letzten Monat.
Das steckt hinter jeder Aktie
69 einzelne Kriterien je Aktie, jedes einzeln nachvollziehbar Methodik ansehen →
Worauf es jetzt ankommt
- Ein hochwertiges Geschäft (Qualität 72/100), aber der Markt bezahlt es deutlich über dem Fair Value. Qualität zum vollen Preis, mit wenig Sicherheitsmarge.
- Der Kurs liegt über selbst unserem optimistischen Bull-Case (2,06 A$). Das günstige Szenario ist bereits eingepreist.
- Bei einem Finanzwert zählen Buchwert- und Ertrags-Methoden mehr als ein Cashflow-DCF, der zu Banken und Versicherern schlecht passt.
Kurs vs. Fair Value (5 Jahre)
Weiße Linie = Kurs, grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr, gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 05.09.2026.
Wie lese ich den Chart?
60‑Monats‑Spanne 2,40 A$ – 5,28 A$ · Fair‑Value‑Band 1,24 A$ – 2,06 A$ · der Kurs von 4,66 A$ notiert über dem Fair Value von 1,65 A$. Grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr (zeitpunktgenau, ohne Rückschau). Gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 05.09.2026.
Analyse
Medibank Private Ltd (MPL) notiert aktuell bei 4,66 A$, während unser modellbasierter Fair Value bei 1,65 A$ liegt, das entspricht einer Einschätzung von 182,4 % überbewertet. Der Qualitäts-Score liegt bei 72/100 (solide Qualität), Sektor Finanzwesen. Bull-Case: Am höchsten liegt die Modellgruppe Ökonomischer Gewinn mit im Mittel 1,58 A$ je Aktie; damit liegen 0 der 4 gerechneten Modelle über dem Kurs von 4,66 A$. Bear-Case: Am tiefsten liegt die Gruppe Substanzwert mit 0,5700 A$, und 4 der 4 Modelle bleiben unter dem Kurs. Die Evidenz dieser Rechnung ist hoch.
In den vergangenen zwölf Monaten erzielte Medibank Private Ltd einen Umsatz von 8,8 Mrd. A$ bei einer Nettomarge von 5,3 %. Der Umsatz wuchs gegenüber dem Vorjahr um 4,9 %. Die Eigenkapitalrendite (ROE) liegt bei 20,0 %. Die Bilanz weist eine Netto-Cash-Position von 649 Mio. A$ aus. Fundamentaldaten Stand 05.09.2026
Unsere Szenario-Spanne reicht von 1,24 A$ (Bear Case) bis 2,06 A$ (Bull Case); der aktuelle Kurs von 4,66 A$ liegt oberhalb dieser Spanne. Bear und Bull sind dieselben Modelle mit vorsichtigen beziehungsweise optimistischen Annahmen (Margen, Wachstum, Bewertungsmultiplikatoren), also der plausible Bewertungsrahmen, kein Kursziel. Die Aktie notiert rund 9 % unter ihrem 52-Wochen-Hoch und 15 % über dem 52-Wochen-Tief, aktuell unter der 200-Tage-Linie. Zum Vergleich: Der Median von 10 Vergleichswerten aus dem Sektor Finanzwesen notiert in unserer Abdeckung bei 27 % Fair-Value-Potenzial, MPL ist mit −65 % damit ambitionierter bewertet als der Median.
Fair-Value-Modelle
Jedes Modell schätzt den fairen Wert auf eigenem Weg; der Fair Value oben ist die evidenzgewichtete Mischung, familienausgewogen zusammengeführt. Evidenz (0–100) misst, wie vollständig die Eingangsdaten des Modells vorliegen: verlässlich gefütterte Modelle zählen in der Mischung stärker. Dass die Werte streuen, ist gewollt, jedes Modell betont einen anderen Werttreiber; Dividendenmodelle etwa liefern bei niedriger Ausschüttung strukturell niedrige Werte. Alle Eingaben sind real gemeldete Daten, nichts geschätzt.
Alle 4 Modelle nach Familie
Größte Divergenz: Ökonomischer Gewinn (1,58 A$) gegenüber Substanzwert (0,5700 A$). Höchste Evidenz: Residualeinkommen (64).
Benachrichtige mich, wenn MPL den Fair Value erreicht
Leg MPL auf deine Watchlist. Wir melden uns, sobald Kurs und Fair Value zusammenlaufen oder sich der Trend dreht.
Alarm einrichten →Kostenlos, ohne Zahlungsdaten. Jederzeit mit einem Klick abbestellbar.
Kennzahlen & Finanzlage
Weitere Kennzahlen
Kennzahlen aus gemeldeten Fundamentaldaten · Stand 05.09.2026. TTM = letzte zwölf Monate.
Qualitäts-Score im Detail
Davon Geschäftsqualität 69 · Marktfaktoren (Momentum, Volatilität) 60
Nicht-Bewertungs-Faktoren (Profitabilität, Wachstum, Cashflow, Finanzstärke, Momentum …), je akademisch fundiert. Die Bewertung selbst steckt im Fair Value und ist hier bewusst ausgeschlossen, sonst Doppelzählung.
Alle Werte sind Scores von 0 bis 100 (100 = Bestwert gegen feste, forschungsbasierte Bänder), keine Prozentzahlen. Die drei Marktfaktoren (Momentum, 52-Wochen-Nähe, niedrige Volatilität) werden angezeigt, fließen aber mit Gewicht null NICHT in die Kopfzahl ein: Marktmeinung ist keine Unternehmenseigenschaft.
Über das Unternehmen
Medibank Private Limited bietet private Krankenversicherungen in Australien an. Das Unternehmen ist in zwei Segmenten tätig: Krankenversicherung und Medibank Health.
Vollständige Unternehmensbeschreibung
Medibank Private Limited bietet private Krankenversicherungen in Australien an. Das Unternehmen ist in zwei Segmenten tätig: Krankenversicherung und Medibank Health. Das Segment Krankenversicherung bietet private Krankenversicherungsprodukte an, darunter Krankenhausversicherungen, die den Mitgliedern Krankenversicherung für Krankenhausbehandlungen bieten; und Zusatzversicherungen, die den Mitgliedern Krankenversicherung für Gesundheitsleistungen wie Zahn-, Augenoptiker- und Physiotherapie bieten und außerdem Krankenversicherungsprodukte für ausländische Besucher und Studenten anbieten. Das Segment Medibank Health bietet Gesundheitsmanagement- und häusliche Pflegedienste sowie eine Reihe von Telegesundheits- und Grundversorgungsdiensten für Regierungs- und Unternehmenskunden. und vertreibt Reise-, Lebens- und Haustierversicherungsprodukte. Das Unternehmen zeichnet und vertreibt private Krankenversicherungen unter den Marken Medibank und ahm für inländische und ausländische Kunden. Das Unternehmen wurde 1976 gegründet und hat seinen Sitz in Docklands, Australien.
Unternehmensbeschreibung, wie vom Unternehmen bzw. Datenanbieter gemeldet.
Umsatz- & Gewinnentwicklung
FY2021 – FY2025 · gemeldete Geschäftsjahre
Der ausgewiesene Umsatz von Medibank Private Ltd entwickelte sich von 7,0 Mrd. A$ (FY2021) auf 8,6 Mrd. A$ (FY2025), rund +5,2 %/Jahr. Das ausgewiesene Nettoergebnis lag FY2025 bei 501 Mio. A$ (+3,2 %/Jahr seit FY2021).
davon Umsatz gesamt +2,0 % · Rückkäufe/Verwässerung +0,0 %
Wachstum pro Jahr je Faktor. Es sind Faktoren, keine Summanden: multipliziert ergeben sie das EPS-Wachstum, addiert nicht ganz. Start- und Endpunkt sind 3-Jahres-Mittel (Details per Mauszeiger).
MPL ist 182 % überbewertet. Mit Fidelity National Financial, Inc vergleichen →
Vergleichsgruppe
Insurance - Specialty · 29 Aktien
Wie diese Aktie im Vergleich zu ihrer Branche dasteht: der grüne Marker ist diese Aktie, das Band ist die typische 25- bis 75-Prozent-Spanne der Vergleichswerte, und der Strich ist der Median.
Bewertungsmultiples vs Insurance - Specialty-Median · niedriger = günstiger
Stärkenprofil im Fünfeck (Snowflake)
Fünf schnelle Dimensionen, jeweils 0 bis 100: WERT (Fair-Value-Potenzial), ZUKUNFT (Umsatzwachstum), VERGANGENHEIT (Eigenkapitalrendite), GESUNDHEIT (wenig Schulden), DIVIDENDE (Rendite). Grün = diese Aktie, grau = typischer Sektor-Vergleichswert.
WERT 0: der Kurs liegt über unserer Fair-Value-Spanne.
Werte & ESG
Berührt dieses Unternehmen Bereiche, die du bewusst meiden möchtest? Die Einordnung leitet sich aus Sektor und Branche ab.
Ähnliche Aktien
10 weitere Insurance - Specialty-Aktien, jeweils Kurs gegenüber unserem Fair-Value-Schätzwert (Stand 05.09.2026).
| Aktie | Kurs | Fair Value | vs. Fair Value |
|---|---|---|---|
| Fidelity National Financial, Inc FNF | 46,45 $ | 29,08 $ | −37 % |
| AXIS Capital Holdings AXS | 99,80 $ | 139,49 $ | +40 % |
| First American Financial Corporation FAF | 73,59 $ | 64,26 $ | −13 % |
| Enact Holdings ACT | 49,07 $ | 58,14 $ | +18 % |
| MGIC Investment Corporation MTG | 31,29 $ | 39,71 $ | +27 % |
| Essent Group ESNT | 69,27 $ | 91,14 $ | +32 % |
| Radian Group RDN | 35,80 $ | 53,56 $ | +50 % |
| Protector Forsikring ASA PROT | 480,40 kr | 273,28 kr | −43 % |
| Assured Guaranty Ltd AGO | 74,46 $ | 148,92 $ | +100 % |
| NMI Holdings NMIH | 44,80 $ | 56,53 $ | +26 % |
Medibank Private Ltd mit einer anderen Aktie vergleichen
Kurs, Fair Value, Qualität und Aufwärtspotenzial direkt nebeneinander.
Unterbewertete Aktien entdecken
Mehr unterbewertete Finanzwesen-Aktien →
Fertige Strategien ausprobieren
Wähle eine Strategie, du springst in die Live-Analyse mit genau diesem Filter.
Tools entdecken
Häufige Fragen
Ist Medibank Private Ltd (MPL) über- oder unterbewertet?
Was ist der Fair Value von MPL?
Wie hoch ist der Qualitäts-Score von MPL?
Wie hoch ist der Umsatz von Medibank Private Ltd (MPL)?
Wie hoch ist die Nettomarge von MPL?
Zahlt Medibank Private Ltd eine Dividende?
Medibank Private Ltd in der Live-Analyse beobachten
Ein Klick, und Medibank Private Ltd liegt auf deiner Watchlist: Fair Value und Trend im Blick, dazu Vergleich, Diversifikations-Check und der Screener über 35.000+ Aktien. Dort kannst du auch 14 Tage Pro testen, ohne Karte.
Kostenlos beobachten →Kein Risiko: Wir buchen nichts ab. Deine Watchlist gehört dir, mit oder ohne Konto.